Logo von Institutional Money
Geben Sie Ihren Benutzernamen und Ihr Passwort ein, um sich an der Website anzumelden:
| Vermischtes
twitterlinkedInXING

LaSalle erhöht mit Übernahme Schlagzahl im Bereich Real Estate Debt

LaSalle steigt in den US Real Estate Debt Markt ein und erwirbt Latitude Management Real Estate Investors. Die Übernahme ergänzt LaSalles Produktangebot auf dem US-Markt und stärkt die Möglichkeiten im Bereich Debt. Das Senior Management-Team und die Mitarbeiter von Latitude bleiben an Bord.

USA meets Europe

"Real Estate Debt" scheint derzeit en vogue zu sein. Das erklärt auch, warum LaSalle Investment Management in diesem Bereich expandiert und in den USA den Immobilienfinanzierer Latitude Management Real Estate Investors erwirbt.

Wie am Dienstag dieser Woche bekannt wurde, hat der weltweit agierende Investmentmanager im Immobilienbereich eine entsprechende Übernahme-Vereinbarung mit Latitude Management Real Estate Investors („LMREI“) getroffen. Gegenstand ist die mehrheitliche Übernahme des Debt-Fund-Geschäfts von Latitude durch LaSalle mit einem Volumen von 1,2 Milliarden US-Dollar. Die Transaktion unterliegt den üblichen Abschlussbedingungen und wird voraussichtlich im ersten Quartal 2019 abgeschlossen sein.

„Immobilienkredite stehen derzeit in der Gunst vieler Anleger insbesondere bei regulierten Investoren. Ich freue mich, dass wir unseren Kunden zukünftig nicht nur Debt-Investmentlösungen in Europa, sondern auch für Nordamerika anbieten können", erklärt Rene Hoepfner, Head Client Capital Group für Deutschland, Schweiz und Österreich. „Der US-Debt-Markt ist für Nicht-Banken-Finanzierungen im Vergleich zu Deutschland weiter entwickelt und bietet verschiedene Opportunitäten für institutionelle Anleger.“

Wer ist Latidude?
Latitude ist ein in den USA ansässiger gewerblicher Immobilienfinanzierer. Das Unternehmen vergibt überwiegend kurzfristige, variabel verzinsliche Immobilienkredite für gewerbliche Mid Market Assets an Kreditnehmer, die gezielt nach individuellen Lösungen suchen. Der Schwerpunkt von Latitude liegt auf der Bereitstellung von Überbrückungskrediten in nachhaltigen Wachstumsmärkten in den USA für Value-Add-Transaktionen.

Latitute hat laut LaSalle erfolgreich eine Reihe an Debt Funds verwaltet, zuletzt den Latitude Management Real Estate Capital IV ("LMREC IV") mit einem Volumen von knapp 500 Millionen US-Dollar. Das erfahrene Management-Team und die vertikal integrierte Plattform von Latitude haben erfolgreich Finanzierungen im Wert von über drei Milliarden US-Dollar über alle wesentlichen Typen von gewerblichen Immobilien abgeschlossen. Die Gründer von Latitude und einzelne Teammitglieder arbeiten bereits seit 18 Jahren zusammen, die letzten neun Jahre unter dem Signet von LMREI, zuvor bereits neun Jahre bei der Vorgängerfirma.

Wie geht es weiter?
Nach dem Abschluss der Transaktion wird das Debt-Fund-Geschäft von Latitude der North-America-Plattform von LaSalle angegliedert. Diese verwaltet 21 Milliarden US-Dollar (von insgesamt 60 Milliarden US-Dollar an verwalteten Vermögen von LaSalle) und steht unter der Leitung von Jason Kern, der das Amerika-Geschäft von LaSalle verantwortet.

Glenn Sonnenberg, CEO von Latitude, sowie Executive Vice President Chip Sellers werden weiterhin gemeinsam mit Brett Mayer und Craig Oram die Geschäftsaktivitäten im Bereich US Debt Fund leiten. Auch die 20 Mitarbeiter von LMREI werden künftig unter den gleichen Strukturen, Systemen und Prozessen arbeiten, sodass für alle Stakeholder Kontinuität gewährleistet ist. Das Senior Management Team von Latitude wird eine Minderheitsbeteiligung an LMREI behalten und weiterhin aktiv in strategische Entscheidungen sowie die Produktentwicklung und Überlegungen zur Geschäftsentwicklung eingebunden sein.

Win-Win für beide Unternehmen
Laut Jason Kern, CEO von LaSalle Americas, würden beide Unternehmen von dieser Transaktion profitieren. LaSalle gewinne die Kompetenz und die Erfolgsbilanz eines Marktführers im Bereich Debt Funds, der auf reges Interesse in- und ausländischer Investoren stößt. "Latitude erhält Zugang zu Ressourcen und Reichweite, die nur ein globales Unternehmen wie LaSalle bieten kann. Beide Unternehmen verfolgen eine ähnliche Kultur und Ausrichtung, was Anlagephilosophie, die Denkweise als Treuhänder und das Engagement im Kundenservice betrifft. Beide Unternehmen konnten so ihre Geschäfte über mehrere Konjunkturzyklen hinweg erfolgreich ausbauen."

Auf dem US-amerikanischen Gewerbeimmobilienmarkt gibt es Kern zufolge nach wie vor ein erhebliches Volumen an Fremdfinanzierungen. Das Kreditmodell von Latitude sei auf ein spezifisches Marktsegment ausgerichtet. So konnte das Unternehmen einen signifikanten Marktanteil bei Value-Add-Transaktionen sichern und gleichzeitig Risiken vermeiden, die mit Finanzierungen von Projektentwicklungen oder Strategien mit höherem Leverage verbunden sind. "Die Debt-Strategie stellt eine perfekte Ergänzung zu unserem Angebot an Real Estate Private Equity in den USA sowie zu unserer bestehenden europäischen Debt-Plattform dar. Wir freuen uns auf unsere neuen Kollegen und sind gespannt auf die künftigen Wachstumsaussichten." (aa)

 

twitterlinkedInXING

News

Institutional Money Kontakt
Logo von Institutional Money
Institutional Money
c/o FONDS professionell Multimedia GmbH, Landstrasser Hauptstraße 67, EG/Hof, 1030 Wien

Telefon: +43 1 815 54 84-0
Fax: +43 1 815 54 84-18
E-Mail: office@institutional-money.com

Redaktion Köln:
Hohenzollernring 52
50672 Köln
Telefon: +49 221 33 77 81-0
Telefax: +49 221 33 77 81-19
 Schliessen

Mit der Nutzung dieser Website stimmen Sie der Verwendung von Cookies und unserer Datenschutzerklärung zu. Mehr erfahren