Institutional Money, Ausgabe 1 | 2025

Investoren, die US-Aktien-Exposure abseits kapitalmarktgewichteter Indizes eingehen wollen, könnten den neuen in Kooperation von DWS und DJE Kapital aufgelegten Xtrackers DJE US Equity Research UCITS ETF (Kosten: 50 Basispunk- te p.a.) interessant nden. Der aktive ETF, der zugleich Ar- tikel 8 der SFDR entspricht, inves- tiert auf Basis eines sechsstu gen Scoring-Modells in 50 US-Aktien. Das Modell kombiniert funda- mentale Bewertungen, technische Indikatoren und die Expertise von DJE-Ana- lysten. Im Fokus stehen Unternehmen mit starker Marktstellung, stabilen Wachstums- chancen und solider nanzieller Basis. 25 Ak- tien bekommen ein höheres Ge- wicht im Fondsportfolio, als ihnen nach ihrer Marktkapitalisierung zustehen würde, weitere 25 Aktien bekommen eine entsprechend niedrigere Gewichtung. Das Port- folio wird quartalsweise einem Rebalancing unterzogen. „Wir freuen uns, dass wir mit diesem in Kooperation mit Xtrackers aufgelegten aktiven US- ETF unseren bewährten Invest- mentprozess und unsere langjähri- ge Expertise in der Aktienauswahl mit einem Top-50-Portfolio anbieten können“ kommentiert Thorsten Schrieber, Mitglied des DJE-Vorstands, die Lancierung des ersten aktiven ETFs. INFO: www.dje.de DJE KAPITAL, DWS Scoring-Modell im ETF-Mantel MERCER Performance unter der Lupe Österreichs fünf überbetriebliche Pensionskassen konnten letztes Jahr bei der Performance über- zeugen und lieferten im Bran- chendurchschnitt quer über alle „Veranlagungs- und Risikoge- meinschaften“ (VRG) eine Ren- dite von 8,15 Prozent. Mercer Austria analysierte diese Zahlen genauer und identi zierte die jeweils beste Pensionskasse der fünf Anlagekategorien, die sich nach der Höhe des eingegange- nen Risikos bestimmen. Dabei belegten die Pensionskassen der Bonus und der Valida je zwei erste Plätze und die VBV einen ersten Platz. Sie meisterten das Jahr 2024 in folgen- den Anlagekategorien am besten: Bonus „defensiv“ (5,26%) und „aktiv“ (8,76%), Valida im „kon- servativen“ (7,36%) und im „aus- gewogenen“ Portfolio (8,62%) sowie die VBV im „dynami- schen“ Portfolio (12,55%). Im Zehnjahresvergleich dominiert hingegen die APK mit drei Siegen. Anlässlich der Verö entlichung der Zahlen meinte Michaela Plank von Mercer, dass die zweite Pensionssäule dringend an Stellenwert ge- winnen müsse, „um zum Zeitpunkt der Pensionierung ein ausreichendes Versor- gungsniveau zu haben“. INFO: www.mercer.at Michaela Plank, Mercer Austria: „Die zweite Pensionssäule muss dringend an Stellenwert gewinnen.“ Thorsten Schrieber, DJE: „Investoren profi- tieren kostengünstig vom größten und liqui- desten Aktienmarkt und zugleich von unse- rem Research-Ansatz.“ INSTITUTIONAL-MONEY.COM NEWSTICKER Universal Investment ist als Ankerinvestor in das neue Timber-Pioneer-Gebäude in der Europa- Allee in Frankfurt gezogen. Das erste Holz-Hybrid- Bürohaus der Stadt spart gegenüber einem kon- ventionellen Neubau etwa 80 Prozent CO 2 . Fountain Square Asset Management kann bei ihrem auf Sondersituationen im liquiden europäi- schen Unternehmensanleihenmarkt spezialisier- ten FS Colibri Event Driven Bonds mittlerweile ein Fondsvolumen von 270 Millionen Euro vorweisen. Köpfe Marc Braun ist neuer Vorstand für den Bereich betriebliche Altersvorsorge der Ergo Vorsorge Le- bensversicherung . Er folgt damit auf Ulrike Taube, die den Versicherer Ende 2024 verlassen hat. Braun war zuletzt im Vor- stand der Allianz Pensionsfonds. Er war seit 1989 in verschiedenen Fach- und Führungs- positionen für den Allianz-Konzern tätig. Florian Sallmann wurde zum Vor- standsvorsitzenden der Interrisk Versi- cherungen berufen. Sallmann, der die Nachfolge von Roman Theisen antritt, ist bereits seit Oktober 2024 für den Vertrieb, Marketing und Produkte der Interrisk Versicherungen zuständig. Theisen ist Ende Januar in den Ruhestand getreten. Tobias Löschmann ist seit Februar Ge- schäftsführer von Amundi Deutsch- land . Zuvor war der studierte Betriebs- wirt bereits Mitglied der erweiterten Ge- schäftsführung. Er leitet die Niederlassung in Frankfurt. Seit 2017 verantwortet er zudem als Head of Sales Institutional & Corporate Clients den institu- tionellen Bereich bei Amundi Deutschland. Steven Bell , bislang Chefvolkswirt für den Wirtschaftsraum Europa, Naher Osten und Afrika von Columbia Thread- needle Invest- ments , ist Ende März in den Ruhestand getreten. Er blickt auf eine 50-jährige Karriere in der Finanzbranche zurück. Dem britischen Vermögensverwalter schloss er sich im Jahr 2013 an. Steven Bell, Columbia Threadneedle Marc Braun, Ergo Vorsorge Florian Sallmann, Interrisk Tobias Löschmann, Amundi Deutschland 16 N o . 1/2025 | institutional-money.com NACHRICHTEN & KÖPFE FOTO: © ERGO, MARKUS BACHER PHOTOGRAPHER FKA, AMUNDI, COLUMBIA THREADNEEDLE, MERCER AUSTRIA, JOHANNES VOGT | DJE